近期医药板块这两个分支涨势都非常超预期，例如奥翔药业（医药中间体-原料药-制剂一体化企业，抗菌类贡献占比第一）、富祥药业（核心品种巴坦和培南类API主要用于注射剂）、金城医药（头孢类原料药+多个制剂申报一致性评价，具成本优势）、西藏药业（之前写过独家品种新活素）、沃华医药、美诺华等。
补充今日再次出现的麻醉药板块：
1、事件驱动：
2、板块概况：
（2）销售端，高度管制：流通环节也呈现寡头垄断特征，全国性麻醉药流通巨头，只有3家，分别为：国药股份、上海医药、重药控股；
3、今日大涨个股：
人福医药：
宜昌人福是国内管制类麻药定点生产企业，拥有国内最全的以芬太尼系列、氢吗啡酮等为代表阿片类制剂和原料药，公司2019年麻醉线收入40.05亿，10年CAGR为22.83%，连续10年超高速增长，毛利率水平也接近90%。2008年以前就同时拥有芬太尼、瑞芬太尼、舒芬太尼等管制类品种，2012和2013年分别获批了管制类氢吗啡酮和纳布啡，享受了高行政管理壁垒带来的垄断红利。
4月公司向宜昌人福管理层定增+配套融资购买宜昌人福管理层13%股权，同时进行管理层变更，人福医药总裁兼宜昌人福董事长李杰担任人福医药董事长，原人福医药副总裁、葛店人福董事长邓霞飞先生担任上市公司总裁。股权变更后深度绑定管理层利益，公司将拥有宜昌人福80%股权。
恩华药业：
公司2019年麻醉线收入14.23亿，10年CAGR为20.74%，连续10年保持了较高速增长，毛利率水平也接近90%。公司是A股中唯一麻醉、精神、神经类产品线全覆盖的公司，公司麻醉线的收入距离恒瑞医药和人福医药有一定的差距。公司也是具备麻醉管制药品的资格，已经获批了芬太尼和瑞芬太尼两个管制品种。
国药股份：
拥有宜昌人福20%股权，公司业务以医药流通为主，药品分销占90%以上份额。公司在麻精特药渠道一直保持着龙头地位，市场份额稳定在80%左右。零售直销业务已覆盖全国500强连锁和众多单体药店，直接渠道覆盖超3万家门店，渠道延伸共覆盖超过8万家门店。
（三）燃料电池尼古拉上市
被称为卡车界“特斯拉”的美国氢燃料重型卡车制造商Nikola上周以120亿美元的估值在美国纳斯达克完成借壳上市，并募得资金7亿美元。昨日，Nikola创始人TrevorMilton宣布，开始接受旗下皮卡车型Badger预定，Badger装载氢燃料和电池组，续航能力达960公里。这一消息受投资人热捧，Nikola股价昨日收涨103.7%，市值达263.14亿美元。
受尼古拉成功借壳上市影响，美股氢燃料电池股票巴拉德动力系统、普拉格能源纷纷大幅反弹，市值逼近历史高点，后者股价直接飚涨19.9%。
尼古拉成立仅6年的新能源车企，至今已发布四款燃料电池概念车型，分别为重型卡车尼古拉一代（NicolaOne）和二代（NicolaTwo）、牵引式卡车NikolaTre以及电动皮卡Badger，为美国目前唯一能够销售纯电动重卡和燃料电池重卡的企业。截至目前，公司已拥有超过14000辆卡车的订单，潜在销售额超过100亿美元。
据了解，尼古拉之所以专注于氢能重卡，与锂电池和氢燃料电池在性能上的差异有关。机构研究显示，锂电池能量密度低、续航能力低等短板限制了纯电动重卡发展。与锂电池相比，氢燃料电池能量密度高，燃料电池重卡具有续航里程长、负载能力强等优势，因此更适合长距离、重载荷运输领域的重型卡车。
我国现状：
通知发布后，北京、上海、广州、武汉等多地均积极响应，同时，各大车企均围绕燃料电池展开项目合作，就在本月，丰田刚刚宣布，将联合北汽、广汽等在京成立氢燃料电池研发公司。我国累计推广燃料电池汽车超过6500辆，建成加氢站超过50座，形成初创企业400多家，社会资本投入燃料电池汽车的积极性明显提高。
燃料电池汽车方面，日本目前以燃料电池乘用车为主，首当其冲的是丰田Mirai系列，丰田Mirai于2008年开始研发，2019年，丰田Mirai全球销量为2407辆，仅次于现代NEXO位居世界第二。继丰田Mirai之后，另一知名日产车企本田也于2016年推出了一款燃料电池商用车—本田Clarity，在性能方面该车型较丰田Mirai有所提升。2019年，本田Clarity全球销量排名第三，共售出349辆，据悉，目前本田Clarity仅以租赁的形式面向日本本土、美国以及欧洲各国推广。
国内燃料电池汽车产业市场，上海申龙、中通客车、福田汽车、宇通客车、厦门金旅等众多汽车品牌纷纷布局燃料电池商用车，燃料电池货车和燃料电池客车总产量分别达到了1682辆和1340辆。另外，2019年我国在燃料电池重卡方面也取得了新的进展，江铃重汽现已投放12辆重卡进入市场检验。乘用车方面目前我国仅有上汽荣威950较为知名。
1、今日华昌化工、大洋电机冲击涨停，燃料电池板块非常成熟，此处从略；在Nikola3月份传出拟借壳新闻时公众号写过，当时德威新材蹭热点一度3板行情。
2、国内已有中国重汽、中国一汽、江铃重汽、福田汽车、奥新新能源、陕西汽车、潍柴动力、江苏氢能等多家企业布局燃料电池重卡行业，其中江铃重汽2019年已量产12辆燃料电池重卡，处在行业发展的前段。
二、今日新个股逻辑
金城医药：独家品种烟碱+谷胱甘肽
1、金城医药的近期走势也比较特别，6月4日龙虎榜显示机构卖出11309万，深股通买入4043万，一机构买入2243万；周二收盘公告，大股东关联人在5月20日、6月8日大宗减持接近2%股权，接盘方均为机构。
2、金城医药是一家研发、生产、销售头孢侧链中间体为主的医药中间体、生物特色原料药、以及终端制剂等药品的医药公司。是全国最大的头孢类医药中间体生产企业、全球谷胱甘肽原料药市场的绝对龙头。
3、预期差：综合媒体和网络，公司高纯度烟碱项目近期将投产，下游是电子烟。投产难度极大，A股烟碱第一股，高纯度烟碱年产200吨，单价最高可达1000w，一年利润有望达4亿，垄断性的精细化工高附加值产品，保守给予30pe，仅是这部分新增业务就抵目前市值空间。该信息未见于公告，仅供参考。
4、天风证券：1）头孢：头孢类抗生素预计总市场规模约1000亿元。头孢制剂的核心竞争在侧链中间体，公司市占率达60%以上后向下延伸，现已形成国内头孢制剂全产业链布局；公司现有头孢制剂批文40余个，覆盖市场主流品种，营收增长快。2）谷胱甘肽：谷胱甘肽对应的是一个百亿级的市场。公司拥有年产200吨的产能，并有新增产能在建，是全球谷胱甘肽原料药市场的绝对龙头。3）公司旗下金城泰尔主打特色专科药；公司近年来也在通过设立投资平台对外投资潜力新产品人乳头瘤病毒疫苗、海宝露、防蓝光滴眼液。
我们预计2020-2022年，公司实现营收31.54/39.05/50.15亿元，净利润4.38/5.86/7.88亿元，对应EPS1.11/1.49/2.01元。给予2020年35倍PE，目标价38.85元，维持“买入”评级。
5、财通医药：新冠疫情使得科学界和民众重新认识到谷胱甘肽可抑制各种病毒如流感病毒和一些其他RNA病毒的复制。抗氧化应激作用的重新认知加速，推动谷胱甘肽在保健产品、农业等各个领域中的应用推广，这对于谷胱甘肽产业的发展是一个无形的推动力。
金城医药作为全球谷胱甘肽原料药的龙头，将受益于产业的加速发展。维持盈利预测不变，预计2020-2022年净利润为4.48/6.13/8.15亿元，对应PE为20.5/14.9/11.2倍，维持“买入”的投资评级。目标价37.0元。
好想你，最大比例回购计划
1、昨晚公告，拟回购21.91%-43.83%公司股份，回购价格不超过13元/股。按回购价格上限13.00元/股测算，回购11,300万股、22,600万股对应的回购金额分别为14.69亿元、29.38亿元。回购股份的用途减少公司注册资本，潜在回购比例创历史记录，但考虑13元的上限，回购额度用完难度很大。
2、同时公告减持计划：持股10.29%的股东杭州浩红实业拟减持3.00%，此外，公司董事兼副总经理邱浩群计划在本拟减持0.007%。
3、好想你在今年2月份那一波大涨，把之前约10亿元收购的百草味（仅次于三只松鼠、良品铺子的网红零食）卖给了百事，售价50亿左右；很难说这笔交易是否划算，按照二级市场两家竞争对手比，严重低估，目前公司手握大笔股权交易款，几乎接近公司总市值，某种程度上看，公司是低估的，完全类现金公司，加一个资本运作平台。
4、今年仅次于好想你的回购比例，是远兴能源，回购比例上限是目前市值的21%；单论回购金额，格力电器回购60亿居首，美的集团回购50亿左右次之。
天合光能，光伏组件企业，科创板明日上市
1、公司是全球领先的光伏智慧能源整体解决方案提供商。06年美股上市，17年私有化。行业地位居前。主要从事光伏组件的研发、生产和销售，是全球光伏组件龙头，产品包括高功率基准组件、高可靠双玻组件、高性能双面组件和美学组件。同时公司业务还涉及电站业务、光伏发电及运维服务、智能微网及能源云平台运营等，并在逐渐向智慧能源方面延伸。出货量居于全球前三。拥有包括MBB组件技术、双玻组件技术、PERC电池技术、TOPCON电池技术等在内的多项核心技术。
2、天合光能在全球知名研究机构彭博新能源财经（BNEF）评选的全球光伏组件制造商排名中长期位居第一梯队，并连续四年被彭博新能源财经（BNEF）评为“全球最具融资价值组件品牌”，成为唯一一家连续四年获参评专家全票认可的光伏组件品牌。报告期内，光伏组件出货量稳居世界前三位，光伏组件的客户主要为国内外光伏电站开发商和承包商以及分布式光伏系统的经销商。
3、从行业集中度上看，以中国龙头企业为代表的前10家企业依旧占据了60%以上的市场份额。截至2018年底，公司组件累积发货量超过40吉瓦。位列“2018全球新能源企业500强”17名。天合光能在全球布局下游生态链，为客户提供开发、融资、设计、施工、运维等一站式系统集成解决方案。公司全球项目累计并网近2吉瓦。2018年，天合光能率先打造能源物联网品牌，致力于成为全球智慧能源领域的引领者。
4、2019年利润6.11亿，预计2020年1月至6月归属于母公司股东的净利润约36,824万元-40,845万元，同比增长约158.32%-186.52%。行业内的主要竞争对手：亿晶光电、协鑫集成、东方日升、晶澳科技等。参考晶澳科技估值18倍。
中天精装，精装修服务提供商，明日上市
1、国内领先的批量精装修服务提供商，主要为国内大型房地产商提供住宅批量精装修服务，主要产品及服务有批量精装修业务、设计业务，公司于2014年获得中国建筑装饰协会颁发的企业信用评价AAA级信用企业称号，在我国住宅精装修领域已具有较高的知名度,系我国建筑装饰行业百强企业，曾获评中国建筑装饰行业住宅精装修专业细分市场第三名的荣誉。
3、公司已具备年交付4.5万套批量精装修住房的能力，并已累计完成了22万套精装修房屋的交付。目前，公司批量精装修业务在全国各地成立了11个区域中心，重点覆盖区域内经济相对发达的城市，并初步形成了覆盖全国的批量精装修业务能力，为公司业务持续稳定发展提供了必要的保障，未来公司在全国十五个重点区域设立业务区域中心。
4、我国精装修市场近年来快速发展，2016-2018年整体保持35%以上的增长率，但整体还有较大增长空间。2017年起，长租公寓行业快速发展，未来可能成为精装修业务新的盈利增长点。精装修行业目前处高度分散化竞争格局，未来集中度将快速提升，受益于丰富行业经验积累和房地产行业龙头企业客户资源，公司市占率有望进一步提升。
5、公司近三年营收快速增长，2018、2019年营收同比增速分别为45.08%、71.66%，显著高于同行业上市公司，公司主要客户为万科地产、美的置业、融创中国等国内知名房地产公司，2019年对前五大客户销售收入占总营收62.03%。2017-2019年公司收入分别为9.39、13.63、23.40亿元，扣非净利润为7319万、8939万和1.78亿，可对比企业：全筑股份、金螳螂、亚厦股份、广田集团、奇信股份、建艺集团（可对比公司2019年平均PE为34.22）。
其它逻辑：
撬板：自熊猫金控暴利后，今日再度上演暴利，共和路买入暴风集团长城影视东方金钰乐凯新材合计5100万、无锡解放西路买入暴风集团长城影视东方金钰3400万、宁波解放北路买入暴风集团东方金钰1400万，未知三席位是否关联人。
挖掘：奥飞娱乐通过苏州奥银小比例参股的声影动漫与抖音有关联关系，今日头条合伙人张利东是该公司董事；浙江富润旗下的泰一指尚，主营业务包括了为抖音、快手引流，2018年业绩1.56亿，2019年7538万；和顺石油4板，泰山石油、桂东电力均有零售加油站业务；朗姿股份电商运营上市重估，逻辑相似，以前写过的安正时尚持有直接加间接合计权益50.5%的礼尚电商去年净利润8732万，上市后也低估。部分来自网友推荐，追高当心，仅供挖掘爱好者参考。
三、明日题材前瞻
云游戏成腾讯年度发布会主角、行业将迎爆发式增长
据腾讯游戏官方微博，6月27日举行的腾讯游戏年度发布会上，云游戏成为主题之一，海报宣传语为“一秒都不想等待，那就来云上爽快”。腾讯在去年底就开启了START云游戏服务测试，并与显卡巨头英伟达合作将电脑游戏引入云端，提供给玩家与主机一致的游戏体验。据媒体报道，今年7月举办的第十八届ChinaJoy将同期推出首届“ChinaJoyPlus”云展，呈现云游戏试玩等互动娱乐内容。
业内认为，借助5G技术，云游戏打破了硬件壁垒，符合了“全程交互、更快、更碎片化、极致体验”等新时代人群娱乐方式特点。腾讯、网易、谷歌等云游戏平台陆续上线，云游戏产业即将迎来爆发式增长。
【顺网科技】已经推出面向个人市场的顺网云游戏平台以及云玩产品，实现云游戏产品从PC、手机到电视大屏端的完整覆盖。
【世纪华通】旗下盛趣游戏与腾讯达成战略合作，共同推进云游戏。
互联网巨头纷纷入局、“耳朵经济”带来巨大市场潜力
继短视频、直播之后，长音频市场正在吸引着越来越多的玩家入局。近日，字节跳动推出了一款名为“番茄畅听”的App，入局长音频市场。无独有偶，今年4月，腾讯音乐娱乐集团（TME）旗下酷我音乐推出的全声态音频平台“酷我畅听”APP也正式上线。
点评：近年来，庞大的音频消费需求，让国内在线音频市场规模越来越大，“耳朵经济”带来的巨大想象力和市场潜力，不出意料地吸引了资本的目光，互联网巨头们纷纷想要分一杯羹。资本入局背后，是“耳朵经济”带来的巨大想象力和市场潜力。艾瑞咨询数据显示，2019年中国网络音频行业市场规模为175.8亿元，同比增长55.1%；2019年中国网络音频用户规模达4.9亿。2020年，中国网络音频行业市场规模预计达272.4亿元。
【读者传媒】旗下《读者》杂志长期保持我国期刊发行量第一位置；同时公司大举拓展新媒体业务，先后推出了“读者读书会”、“读者-新语文”、“读者电台”和“读者蜂巢App”等音视频项目。
【出版传媒】大力拓展音频业务，2019年有声读物精品出版工程获得政府补助。
空调国家新能效标准即将实施、史上最严近半产品面临淘汰
空调能效新国标《房间空气调节器能效限定值及能效等级》（GB21455-2019）将于今年7月1日正式实施。此次发布的新能效标准是继1989年第一版以来的第7次发布与修订，被行业内称为迄今为止“最严”的能效标准。
点评：业内认为，空调能效新标的实施，实际上抬高了空调制造的门槛，使得规模较小的中小品牌在技术研发、生产研发等各方面成本都会相应增加，以次充好、能效虚标等问题会相应减少，行业将迎来新一轮洗牌。业内预计，有高达45%的空调产品将面临淘汰。加之空调旺季将至，以A股上市公司为主的空调行业龙头公司有望受益。
【春兰股份】是我国知名空调厂商，空调制冷产品是公司长期以来的主要业务。
【长虹美菱】主要产品包括冰箱、空调等白色家电，公司一直把高能效产品的生产销售作为重要发展方向。
宁德时代将发布循环续航可达200万公里、寿命达16年的电池，目前已经可以接受订单并进行生产，目前动力电池的保修期约为8年或24万公里，对比之下就能发现宁德时代将会把动力电池的使用寿命提升了数倍。
红米首款WiFi6路由器发布、行业未来增长空间大。小米路由器官方宣布，Redmi旗下首款WiFi6路由器AX5正式发布，即将于10日上午10点开启预售，首发到手价格229元，这也是目前市面上售价最便宜的WiFi6路由器。
针对有消息称比亚迪股份正与捷豹路虎就电池供应事宜进行洽谈一事，捷豹路虎（中国）方面对此回应表示“正在核实消息真实性”，比亚迪方面表示以最终公告为准。
舜宇光学科技：5月手机镜头出货量环比下降12.3%
四、明日公告前瞻
同时，旭光股份拟将所持有的一方投资5%的股权，以2650万元的价格转让给成都蕃秀实业有限公司。此外，拟将公司证券简称变更为“旭光电子”。
【佳华科技】全资孙公司数据科技拟以自有资金及融资授信资金投资建设物联网云数据中心建设项目（一期），本项目（一期）预计总投资金额为4.8亿元。
【*ST海马】因公司2019年度经审计的净利润、期末净资产均为正值，公司决定向深交所提交撤销退市风险警示的申请。
【熊猫金控】公司股票被实施退市风险警示，将于6月10日停牌1天，实施退市风险警示后的股票简称为“*ST熊猫”。
强势股动态：
【王府井】公司收到控股股东北京首都旅游集团有限责任公司转发的《财政部关于王府井集团股份有限公司免税品经营资质问题的通知》，授予公司免税品经营资质，允许公司经营免税品零售业务。
今年的两大免税暴利个股，格力地产、王府井，最大的利润都被提前进入的内幕盘赚走，公众号第一次写王府井免税牌照已经是5月20日。甚至广百股份的重组也有嫌疑
。
【朗姿股份】重要参股公司若羽臣科技6月11日首发上会，截至目前，公司持有其1500万股股份，持股比例为16.43%。
【联创股份】公司互联网数字营销板块业务，主要媒体采购供应商为北京百度网讯科技有限公司、北京腾讯文化传媒有限公司等。公司与字节跳动之间发生的媒体采购金额占比较少，对公司整体经营不构成重大影响。
【龙蟠科技】持股7.95%的股东建投嘉驰拟减持不超过2%。
【宣亚国际】股东北京橙色动力咨询中心拟减持不超过3%。
【金运激光】拟定增募资不超过7.4亿元，用于自动化激光加工设备及配套服务扩产项目、IP衍生品柔性化智能制造工厂项目、IP衍生品新零售推广项目和基于IP衍生品的区块链应用研发中心建设。
不妨点个赞，也欢迎对本文进行点评，老陈会吸其精华，不断创作更多优秀的