20252029年中国成品油市场前景预测及投资咨询报告分析炼化

2023年，中国炼油能力继续保持小幅增长，新增1200万吨，达到9.36亿吨/年，稳居全球首位。这一年，全国千万吨级炼厂数量从上一年的35家增加到36家，产业集中度与规模化水平进一步提升。炼油厂主要分布在华东、东北、华南等资源丰富、市场广阔或沿海沿江地区，形成了东部为主、中西部为辅的布局。受成品油需求强劲反弹和市场整顿等因素推动，炼厂平均开工率达到约79%，创下历史新高。

根据国家统计局数据，2023年中国原油加工量达到73477.8万吨，同比增长9.3%，创下新高。结合国内原油产量20902.6万吨和进口原油56399万吨，原油供应总量为77301.6万吨，其中原油加工量占比约95%，成为国内原油消费的主要力量。

2014-2023年原油加工量及增长情况

此外，国内石油公司积极推动产品结构调整，加强炼化一体化和产销协同，加速世界级炼化一体化基地建设。广东石化炼化一体化项目等重大项目顺利投产，独山子石化二期、吉林、广西等项目也在持续推进中。大型炼化一体化企业数量达到28家，成为行业重要组成部分。同时，沙特阿美石油公司积极布局中国市场，与多家炼化企业签署合作协议。对于独立炼厂而言，未来资金注入和稳定原油供应将进一步提升其市场竞争力和拓宽化工品营销渠道。

（二）成品油供需双增长

在供应方面，2023年中国成品油（汽油、柴油、煤油）总产量达到42835.8万吨，同比增长16.4%。其中，汽油产量16138.4万吨，增长10.1%；柴油产量21729.0万吨，增长13.3%；煤油产量4968.4万吨，大幅增长68.3%。随着原油产量增加和炼油能力提升，成品油产量快速增长，有力保障了国内供应。

在需求方面，2023年中国成品油表观消费量为38698.8万吨，同比增长15.5%，恢复至并超越2019年水平。具体来看，汽油消费量随着交通和物流限制解除而快速增长，全年表观消费量为14910.2万吨，增长11.3%。柴油消费量也随交通运输恢复和基建投资增加而回暖，全年表观消费量为20365.2万吨，增长12.3%。煤油消费量则随民航业复苏而大幅增长，全年表观消费量为3423.4万吨，增长73.6%。

2014-2023年汽油供需情况

注：2022、2023年消费量数据系表观消费量

2014-2023年柴油供需情况

2014-2023年煤油供需情况

（三）成品油净出口量有所回落

根据海关总署数据，2023年中国成品油进口量为4769万吨，同比增长80.3%；出口量为6269万吨，同比增长16.7%。全年成品油净出口量为1500万吨，较2022年的2724万吨有所回落。在“双碳”目标背景下，以及炼油产能过剩、“减油增化”、“减油增特”和炼化一体化等行业趋势的深化，未来中国成品油出口可能会继续下降。