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2023.12.28江苏
一、财务报表的主要构成
(一)资产负债表
1.资产负债表的基本构成
资产负债表是反映企业在某一时点资产、负债和所有者权益(股东权益)状况的报表。它遵循基本恒等式：资产=负债所有者权益
资产主要包括流动资产和非流动资产。流动资产是指企业可以在一年或一个营业周期中变现的资产，主要包括货币资金、应收账款、存货等。非流动资产是指企业持有超过一年才能变现的长期资产，主要包括固定资产、在建工程、无形资产等。
负债也分为流动负债和非流动负债。流动负债是指企业在一年或一个营业周期中需要偿还的负债，主要包括短期借款、应付账款、应付职工薪酬等。非流动负债是指偿还期超过一年的长期负债，主要包括长期借款、应付债券等。
所有者权益就是企业股东投入的资本，主要包括实收资本(股本)、资本公积、未分配利润等。其中未分配利润就是企业留存下来未进行利润分配的部分。
2.资产负债表的基本分析度
(1)分析企业资产构成
主要从资产流动性和质量两个维度分析。资产流动性反映企业变现能力和短期偿债压力大小。质量维度判断各项资产的回收风险和减值准备计提合理性。
(2)分析企业负债构成
区分流动和非流动负债，判断短期和长期偿债压力大小。分析负债期限结构的合理性，避免出现到期错配风险。
(3)分析股东权益变化
股东权益的增减反映企业自身积累和股东资本金变动。股东权益增长过快，可能是负债换股所致，需要审慎判断。
(二)利润表
1.利润表基本构成
利润表反映企业在某一会计期间的盈亏情况。基本构成为:
营业收入-营业成本-税金及附加=营业利润
营业利润-三项费用(管理费用、财务费用、销售费用)=利润总额
利润总额-所得税费用=净利润
反映企业主营业务收入和利润、各项费用支出、最终取得的净利润等关键信息。
2.利润表主要分析角度
(1)销售收入增长情况
(2)毛利率、利润率水平
这些指标反映企业的盈利能力。需要与行业基准进行横向对比，判断自身竞争力。同时，这些利润率的变动也反映产品定价力度和成本控制能力。
(3)三项费用支出情况
三项费用占比变化反映销售手段与管理方式。例如销售费用占比提升，可能是采取高强度促销方式扩大市场。管理费用增加可能是业务扩张带来规模效应。
(三)现金流量表
1.现金流量表基本构成
企业现金流量表反映企业在一定期间内的现金流入和流出情况。主要包括三大类:
三者相加为现金及现金等价物净增加额。
2.现金流量表主要分析视角
(1)经营性现金流量的质量
(2)投资现金流对营运资金的影响
(3)筹资方式对财务稳定性的影响
如果过分依赖银行贷款方式筹资，可能面临较大的偿债风险。相比之下，股权融资方式可能更有利于企业财务的长期稳定。
(四)所有者权益变动表
1.所有者权益变动表基本构成
所有者权益变动表反映在一个会计期间内，企业权益各项目的变动情况，主要包括:
2.所有者权益变动的主要分析视角
(1)所有者权益金额及构成的变化
(2)盈余分配方式及金额
分红金额过低可能引发投资者关系问题。但是保留过多未分配利润不利于杜邦分析结果的改善，也需要平衡考量。
二、财务报表之间的内在关系
(一)资产负债表与利润表的关系
1.利润实现与所有者权益的关系
利润表上确认的净利润，会同时增加资产负债表上所有者权益中的未分配利润。未分配利润在进行利润分配前都是所有者权益的组成部分。
2.资产负债表影响利润表
(二)资产负债表与现金流量表的关系
1.资产变化与现金流的关系。
资产负债表上的资产如果发生增加或处置，很可能会在现金流量表的投资活动项目反映对应的现金流入或流出。二者之前的互为影响。
2.负债变化与现金流的关系
如果企业通过借入新负债的方式取得借款，会在现金流量表的筹资活动项目反映。负债的偿还也会导致现金的流出。
(三)利润表与现金流量表的关系
1.利润总额与经营性现金流的关系
在进行间接法计算经营性现金流时，第一步就是在利润总额的基础上做一系列调整。利润表和现金流量表互为基础。
2.折旧和摊销的关系
折旧和摊销在利润表上确认为非现金费用支出项目，而在计算经营性现金流时，需要将其调整回来。反映了两者之间的互动关系。
三、编制和阅读财务报表的重要假设
(一)持续经营假设
在编制财务报表时，通常假定企业能够持续经营，并在可预见的未来不会结束。这意味着不考虑进行清算或进行重大业务转变。
如果出现影响持续经营假设成立的重大不确定因素，企业需要在财务报表附注中进行说明可能产生的影响。
(二)权责发生制
(三)会计期间和比照原则
财务报表都是在一个固定的会计期间(一般为一年)进行编制。在该会计期间可能出现越年产生的收入或费用项目，需要按照比照原则进行匹配和确认。这使得不同会计期间的财务报表可以相互比照，反映趋势变化。
四、财务报表重要会计政策和会计估计
(一)收入确认原则
(二)存货计价方法
企业需要选择适当的存货计价方法，如先进先出法、加权平均法等。不同计价方法会导致对应存货项目在资产负债表中的不同计量结果。进而影响成本核算和毛利率水平。
(三)固定资产折旧政策
选择不同的折旧年限和折旧方法，将直接影响每年在利润表上确认的折旧费用金额。这在一定程度上提供了管理层进行盈余管理的空间。
(四)金融工具计量属性
企业需要为每个金融工具指定适当的计量属性，如以公允价值计量且其变动计入当期损益，或以摊余成本计量等。这将影响金融工具的后续计量和变动确认。
(五)预计负债的确认标准
如果企业存在形成预计负债的事项，需要判断其发生的概率是否大于50%。大于50%才能在报表中确认为负债。此确认标准对报表的影响很大。
以上政策和估计的选择和变更，都需要在重要会计政策和会计估计变更中单独进行披露。
五、对继续性信息的分析要求
(一)合并范围的变更
如果企业事后发生了重大的合并范围变更，那么在编制合并报表时，需要调整前期的财务数据，以保证不同期间数据的可比性。
(二)重要会计政策和会计估计的变更
会计政策和会计估计的变更也需要采用追溯调整法或未来适用法处理前期比较数据。这保证了不同会计期间数据连续性。
(三)前期会计差错更正
如果发现前期财务报表存在重大会计差错，也需要进行更正并追溯重述，使得数据连续性不被打断。
六、管理层操纵财务报表的典型手段
管理层由于考核动机等原因，可能选择性利用会计政策进行利润管理，影响报表质量。典型手段包括:
(一)确认非经常性损益
管理层有时将正常经营产生的损益确认为非经常项目。比如将投资收益或处置损益作为非经常损益。这容易误导利润质量。
(二)商誉减值准备
许多公司根据经营计划和预期现金流进行商誉减值测试和准备计提。这其中存在很大管理判断空间，可能被利用。
(三)存货跌价准备
管理层可以通过改变计提比例等手段改变当期计提的存货跌价准备。从而影响毛利率水平和利润表现。
(四)递延所得税资产
如果企业前期发生税务亏损，通常需要估计未来是否可能获得足够应纳税所得额以抵扣亏损。该估计如果出现偏差，将直接影响当期利润水平。
在企业上市的过程中，财务工作量占上市工作总量的60%，并且企业的财务合规程度，关系到企业能否顺利上市。财务总监作为企业的核心高管，对企业的发展和上市起着至关重要的作用，这不仅要求企业的财务总监具备较高的财务水平，还需掌握企业上市等资本运作内容。