招商银行三次转型之路研析及启示

??在利率市场化加快推进、金融改革进一步深化、行业监管持续收紧及竞争全面加剧的趋势下,商业银行需全面提升服务实体经济的效率和水平,结合资源禀赋走差异化的发展之路。从实践来看,无论是平安银行零售贡献利润半壁江山,还是国内大中型银行中首家回归两位数增长的招行,均是转型的杰出代表。本文从战略定位、发展逻辑和效果分析三个层面,解剖“零售之王”招行的创新迭代之路,可以看出无论是国内最早提出零售转型,推进轻型化战略,还是2017年提出打造fintech银行,招行每次转型都能较好地把握趋势,实现前瞻引领。

??敢为人先:回顾招行1.0和2.0转型

??在硝烟四起的零售业务领域,招商银行一骑绝尘,不断开创国内银行零售业务的先河。回溯“零售之王”的练就之路,关键的革新力量来自两次战略转型。

??一次转型:零售引领。2004年,招行明确提出“将零售银行业务作为发展的战略重点,逐步推进零售银行业务管理体系和组织架构变革”。2005年,招行正式提出“加快发展零售业务、中间业务和中小企业业务”。彼时,国内银行业普遍倚重高收益高产出的对公业务,而对零售业务的重视程度较低,当时招行自身的零售业务占比也无足轻重。招行对未来的前瞻把握,从上到下凝聚共识,促成了第一次零售业务转型。“不做对公,今天没饭吃;不做零售,将来没饭吃”。招行先后推出了一卡通、一网通、金葵花理财、信用卡等一系列创新产品,建立了综合化的零售产品体系,成果令人艳羡。2003年至2008年的五年期间,招行净利润复合增长率达到56.71%,在同行中名列前茅。从业务看,其储蓄存款由不足2000亿元增长到5553亿元,活期存款占个人存款比重超过50%;零售贷款由500余亿元增加到3286亿元;中间业务收入由6.5亿元提升到62亿元,各项指标均实现跨越式增长。?

??二次转型:轻型银行。有潮起就有潮落,任何转型都不会是一帆风顺,招行亦是如此。2008年金融危机爆发后,央行数次降息并大规模释放流动性,国内银行业普遍出现了净息差收窄的情况(另一个收窄周期是2014年—2015年附近)。而招行资产负债结构中,活期存款、零售贷款、票据业务等占比较大,对息差的反应更为敏感,这直接表现在经营业绩上。据统计,招行2009年的净利差为2.15%,比2008年的3.24%下降1.09个百分点;净利息收益2.23%,同比下降1.19个百分点,这直接反映到收入上,当年招行净利润为182.35亿元,同比下降13.48%,也是当时同业中唯一的业绩倒退。

??基于以上背景,2010年,招行开始实施“二次转型”,即以提升管理水平为核心,目标是提高资本效率、贷款风险定价、费用效率、价值客户占比和风控水平。在这期间,银行业的经营环境出现了剧变。2013年开始,银行业面临宏观经济下行、利率市场化加速、金融脱媒和互联网金融兴起的四大冲击。为此,招行进行二次转型的深化,进一步明确“一体两翼”的发展战略,走轻型银行之路。在“一体两翼”战略中,招行将零售金融定位为“一体”,更加突出零售业务的战略地位,两翼则是对公业务和同业业务。

??零售、交易银行、托管等轻资本消耗业务的持续创新,带动招行实现“二次突破”。如其2016年托管规模超过10万亿,位居国内银行第二,这带来了稳定的中收和资金沉淀。按照2014年制定的五年计划,招行的零售金融板块五年后在全公司的利润占比要达到50%。不过,这一目标于2016年提前实现,当年零售税前利润同比增长23.80%,税前利润占比为53.62%。同时,招行加权风险资产比重在可比同业中优势开始显现,如在资产规模少于交行近3万亿的基础上,2017年一季度净利润成功超过交行,跻身国内前五行列。

??经过两次转型,招行的零售业务在规模、收入、利润等方面已全面占据自身业务“半壁江山”,在财富管理、零售存款、私人银行、零售信贷、消费金融、信用卡等核心业务领域,大幅领先可比同行,在国内市场形成了客户、产品、渠道、品牌等差异化优势。

??前瞻引领:招行金融科技3.0战略剖析及效果分析

??2017年,招行将金融科技视为业务再次腾飞的助推剂,认为未来银行即是传统银行向网络化、数据化、智能化的转变,正式提出建设fintech银行的3.0转型战略。

??移动优先。为顺应客户行为线上化、移动化的趋势,招行采用“移动优先”策略,以手机银行、掌上生活两个App为战略抓手,持续巩固提升其财富管理、消费金融、零售贷款等方面优势。近三年来,招商银行App以每年一个大版本的节奏进行迭代,去年末正式发布了招商银行App6.0,将所有时下最In的智能技术融合了进去,包括人脸、指纹、声纹识别,智能投顾,智能风控,AR技术等新功能。掌上生活App全面开放智能消费金融服务,更加注重与线下场景的结合。在这些创新性产品的助力下,两大App月活用户超4500万,用户粘性及活跃度在金融App中均名列前茅。如果按照月活量/存量零售客户统计,招行移动端在国内银行中傲视群雄。同时,“网点+招行APP+场景”的线上线下全渠道的融合模式,带动零售客户持续增长。截至2017年12月底,招行零售客户数达1.07亿户亿,较上年末增长17.1%。

??近三年来,招商银行App以每年一个大版本的节奏进行迭代,去年末正式发布了招商银行App6.0,将所有时下最In的智能技术融合了进去,包括人脸、指纹、声纹识别,智能投顾,智能风控,AR技术等新功能。掌上生活App全面开放智能消费金融服务,更加注重与线下场景的结合。在这些创新性产品的助力下,两大App月活用户超4500万,用户粘性及活跃度在金融App中均名列前茅。如果按照月活量/存量零售客户统计,招行移动端在国内银行中傲视群雄。同时,“网点+招行APP+场景”的线上线下全渠道的融合模式,带动零售客户持续增长。截至2017年12月底,招行零售客户数达1.07亿户亿,较上年末增长17.1%。

??他山之石:广大银行如何转型破局

??三次战略转型,打造了招行差异化的优势。对广大银行,特别是中小银行而言,借鉴学习招行的转型之路,具有很大的启发意义。

??启示之二,主动拥抱金融科技。以人工智能、区块链、大数据、云计算为代表的金融科技,将极大程度上促进金融业务的发展,也必将带来银行产能的优化。以五大行为例,其员工较2017年减少2.7万人,结构也进一步优化,前台岗位减少,后台科技岗位增加。“银行未来就是一家金融科技公司”。对广大中小银行而言,更需打破以往靠传统产品争夺市场份额的运营理念,加快金融科技的研发与应用探索。以招行为例,其“闪电贷”就是一款基于fintech技术、依托移动平台的消费贷款产品。它利用大数据和深度学习技术进行客户精准画像,结合智能营销手段有效挖掘海量行内客户,同时利用批量化模式进行新客拓展,形成了技术新、模式轻、规模扩展迅速的业务优势。截至2017上半年末,闪电贷累计发放贷款253.4亿元,贷款余额119.45亿元。除了产品思路变革,银行还需从业务合作、平台建设、内部管理和经营策略等方面进行金融科技转型,包括引入金融科技服务伙伴,重视移动端的投入和建设,部署敏捷的云技术解决方案,建立支持数字化变革的组织架构,建立大数据分析和风控体系等。

??启示之三,走轻型化战略之路。轻型银行的本质,是以更少的资本消耗、更集约的经营方式、更灵巧的应变能力、实现更高效和更丰厚的价值回报,体现在轻资产、轻运营和轻管理几个方面。在角色定位上,实现银行从贷款提供者向资金组织者、撮合交易者和财富管理者的转变。这既顺应了中国经济结构调整和产业转型升级的客观要求,也符合流动性趋紧和严监管下未来金融业态轻型化发展的趋势。一是业务结构轻资产化。从近期披露的上市公司年报看,很多银行都实现了净利润的逆势上升,零售金融业务的贡献度不容忽视。二是收入结构轻资本化。息差收窄使高度依赖净利息收入增长的模式难以为继,提高手续费及佣金收入等非息收入占比,不断优化收入结构成为银行保持业绩增长的重要手段。三是经营方向综合化。随着综合化经营政策环境的逐步开放,部分银行已将综合化经营和业务协同发展纳入发展战略体系,并不断扩展业务范围,塑造新的竞争力。

??展望未来,商业银行未来的取胜之道,关键在于建立差异化的竞争力,如获客能力、客户价值挖掘能力、低成本运营能力、精准的风险定价能力和优越的服务体验等。在控风险、去杠杆的大背景下,中小银行应苦练内功,结合自身资源禀赋,利用金融科技打造差异化的竞争力。(文陈屹编辑李莹莹)

THE END
1.走进招商银行:从一卡通到智能银行“零售之王”数字金融变革正当时以互联网公司作为对标,坚持“数字招行”“智能银行”建设目标,2023年招商银行信息科技投入141.26亿元,达到全行营收的4.59%。 巨额投入数字底座 资金的投向往往表明公司的战略方向。 “在需要的领域里面,招行从不吝惜投入。”招商银行信息技术部副总经理俞吴杰对记者表示。 https://www.nbd.com.cn/articles/2024-12-09/3678128.html
2.2021年招商银行分析报告:零售金融优势加固,大财富管理打开新成长目录 一、银行业:基本面稳中向好,分化与转型进入关键期 3 (一)基本面向好趋势不变,同业分化加剧 3 (二)中间业务的重要性与日俱增,财富管理转型成为共识 5 (三)金融科技应用程度加深,加速渠道、经营和风控变革 6 二、招商银行:零售金融龙头地位稳固,大财富管理体系定位确立 7 (一)零售金融同业领先,多次战略https://max.book118.com/html/2022/0216/7020013000004065.shtm
3.招商银行(600036):零售金融优势加固大财富管理打开新成长空间此外,公司股权结构长期稳定并坚持“董事会领导下的行长负责制”,兼顾战略定力和经营管理灵活性,为零售金融护城河加固贡献重要力量。 公司整体盈利质量领先同业,轻型银行转型成效释放 公司营收与净利2015-2020年CAGR 为7.59%和11.03%,表现远超行业;2021 年前三季度年化ROAA 和ROAE达1.46%和18.11%,在上市银行中均排名第https://stock.hexun.com/2021-12-31/207392685.html
4.招商银行:2015年年度报告股票频道成功穿越经济周期,需要保持战略定力,不惧风雨,无视诱惑,矢志不移。招行过去的成功经 验之一,就是将零售银行业务确定为战略方向并长期坚持。2015 年,招行零售贷款余额和税前利润 均已占据半壁江山,零售金融优势得到巩固;公司金融和同业金融重点业务不断突破,客户基础不 断壮大。“一体两翼”定位和“轻型银行”方向更加https://stock.stockstar.com/notice/JC2016040600004016_19.shtml
5.招商银行20年转型:过去现在未来两次转型奠定零售业务基础。马蔚华任职期间,始终坚定地确立招商银行零售银行的战略定位,使招商银行没有在摇摆中错失机遇。2004年之前,国内宏观经济发展势头迅猛,公司银行业竞争激烈,缺乏先天资源优势的招商银行只能夹缝中求生存。2004年,马蔚华提出招商银行“第一次转型”,表示将大力发展零售业务。在零售业务无人问津的年代http://www.325dj.com/detail/84549.html
6.招商银行(600036)公司公告招商银行:2016年半年度报告摘要招商银行:2016年半年度报告摘要2016-08-19 招商銀行股份有限公司 CHINA MERCHANTS BANK CO., LTD. 二〇一六年半年度报告摘要 (A 股股票代码:600036) 二〇一六年八月十八日 招商银行 2016 年半年度报告摘要(A 股) 第一章 重要提示 本公司董事会、监事会及董事、监事和高级管理人员保证本报告内容的真实、准确和https://q.stock.sohu.com/cn,gg,600036,2283623886.shtml
7.前三季度净利微降招商银行:风险管控仍面临较大压力“随着疫情在国内得到有效控制,复工复产加速,零售获客和AUM在三季度保持稳健增长。”招行表示,展望全年,招行将保持战略定力,坚持开放融合方法论,围绕“客户+科技”两大主线,加快探索零售金融数字化经营模式,全面提升为客户创造价值的能力。 此外,招商银行公司贷款不良、关注、逾期余额和占比均较上年末有所下降。数据显示https://m.cls.cn/detail/609796
8.招商银行:招商银行股份有限公司2022年度报告发展战略实施情况 45 经营中关注的重点问题 53 业务运作 69 风险管理 74 前景展望与应对措施 76 第四章 环境、社会与治理(ESG) 85 第五章 公司治理 117 第六章 重要事项 124 第七章 股份变动及股东情况 132 第八章 财务报告 招商银行股份有限公司 2022年度报告(A股) 2 释义 释义 / 重大风险提示 / 备查https://doc.mbalib.com/view/ed7f15cd795f030a8024005a84d22cfb.html
9.兴业银行数字化转型之路在中国的股份制银行这一阵营里,招商银行以10万亿的资产规模和“零售之王”的创新打法赢得了一众拥趸,平安银行背靠平安集团、大力发展金融科技成长为“零售新王”,夺去了更多的关注。而兴业银行作为一家总部位于福建的银行似乎不那么引人注意,但它同样有着“王”的称号和不俗的战绩。兴业银行以独特的同业业务优势被称https://blog.itpub.net/70024924/viewspace-2991733/
10.2023年银行十大品牌排行榜始终聚焦主业,坚持服务实体经济本源,与实体经济共荣共存、共担风雨、共同成长;始终坚持风险为本,牢牢守住底线,不断提高控制和化解风险能力;始终坚持对商业银行经营规律的把握与遵循,致力于打造“百年老店”;始终坚持稳中求进、创新求进,持续深化大零售、大资管、大投行以及国际化和综合化战略,积极拥抱互联网;始终坚持https://m.chinabgao.com/brand/68044.html
11.招商银行招聘事业单位招聘第13页我们努力打造最佳客户体验银行。我们坚持战略定力,着眼长远发展,为建设“强富美高”新无锡贡献力量。 一、招聘岗位 招聘岗 江苏人事考试网 2024-05-28 119 0 银行招聘招商银行招聘江苏人事考试网 2024年招商银行杭州分行社会招聘公告(5.27) 银行招聘信息网发布银行招聘信息、银行网申、银行笔试、面试等相关资讯https://www.sydw.net/tags-3804_13.html
12.招商银行与全球1662家外资银行建立业务往来在研讨会上,招商银行副行长唐志宏表示,在“二次转型”这一重大战略选择的背景下,依托持久的战略定力,招行形成并贯彻了“一体两翼”和“轻型银行”的转型战略,在国内外复杂多变的经济形势下抓住结构性机会,以更少的资本消耗实现了更高效的发展和更丰厚的回报。在巩固零售金融领先优势的同时,招行积极构建了包括交易银行https://www.sznews.com/banking/content/2016-12/08/content_14469629.htm